Условие задачи
Известны следующие данные, необходимые для оптимизации остатка денежных средств на счетах компании (тыс. руб.):
• минимальный запас денежных средств — 20 000;
• расходы по конвертации ценных бумаг — 50;
• процентная ставка — 13,5% в год;
• среднее квадратическое отклонение в день — 4000.
Используя модель Миллера-Орра, рассчитать размер верхней границы денежных средств и точки возврата.
Ответ
1. Расчет показателя Zs.
(1+Zs)365 = 1,135,
отсюда: Zs = 0,0003, или 0,03% в день.
2. Расчет вариации ежедневного денежного потока.
Var = 4 0002 = 16 000 000.
3. Расчет ра...
Потяни
