Фирма собирается заключить сделку с предприятием, фактический КТЛ которого, согласно бухгалтерским данным, составляет 1,6. Чему равна вероятность того, что партнер не сможет расплатиться за продукцию, т.е. окажется неплатежеспособным?

Решение

1. Дано

• Фактический Коэффициент Текущей Ликвидности (КТЛ) = $1.6$.
• Требуется найти вероятность того, что партнер окажется неплатежеспособным, т.е. Вероятность Дефолта ($PD$).

2. Найти

Вероятность неплатежеспособности $P(\text{Дефолт})$.

3. Решение

В задачах, где финансовый показатель (как КТЛ) используется для оценки вероятности дефолта, часто применяется подход, основанный на Нормальном распределении (Z-модель), аналогично тому, как это делается в модели оценки кредитного риска (например, в моделях, основанных на теории Мудиса или Кепнера-Штейнберга, где...