Практическое занятие № 16 Расчет эффективности инвестиционного портфеля Цель: отработка практических навыков определсния эффективности ишвсстициошого портфеля Заданне Рассчитать основные показатели эффективности бизнес -паана логистического предириятия но

4 декабря 2025
Финансовый менеджмент

#Анализ инвестиционных проектов
#Финансовый анализ и контроль

Условие:

Практическое занятие № 16 Расчет эффективности инвестиционного портфеля Цель: отработка практических навыков определсния эффективности ишвсстициошого портфеля Заданне Рассчитать основные показатели эффективности бизнес -паана логистического предириятия но следуюшим данным.

Показатель	01	02	03	04	05	06	07	08	09	10	11	12
Баланс наличности на конец периода	274356	547030	478400	250610	841020	147254	478431	500200	300170	800000	200540	147000

Сумма кредита - 1 млн. рублей. Процентная ставка-24 \% и 32 \%.
IRR- ?, NVV - ?, PP - ?, PI - ?.

Решение:

Для расчета основных показателей эффективности инвестиционного портфеля, таких как IRR (внутренняя норма доходности), NPV (чистая приведенная стоимость), PP (...

Для начала нам нужно определить денежные потоки на конец каждого месяца. Мы можем рассчитать денежные потоки, вычитая начальный баланс наличности из конечного баланса наличности.

Начальный баланс наличности на начало первого месяца (01) равен 0.
Конечный баланс наличности на конец первого месяца (01) равен 274356.
Таким образом, денежный поток за первый месяц (01) будет равен 274356 - 0 = 274356.

Теперь повторим этот процесс для всех месяцев:

01: 274356 - 0 = 274356
02: 547030 - 274356 = 272674
03: 478400 - 547030 = -68630
04: 250610 - 478400 = -227790
05: 841020 - 250610 = 590410
06: 147254 - 841020 = -693766
07: 478431 - 147254 = 331177
08: 500200 - 478431 = 1769
09: 300170 - 500200 = -200030
10: 800000 - 300170 = 499830
11: 200540 - 800000 = -599460
12: 147000 - 200540 = -53540

Теперь у нас есть таблица денежных потоков:

\begin{array}{|l|l|} \hline \text{Месяц} \text{Денежный поток} \\ \hline 01 274356 \\ 02 272674 \\ 03 -68630 \\ 04 -227790 \\ 05 590410 \\ 06 -693766 \\ 07 331177 \\ 08 1769 \\ 09 -200030 \\ 10 499830 \\ 11 -599460 \\ 12 -53540 \\ \hline \end{array}

Формула для расчета NPV:

NPV = \sum \frac{CF_t}{(1 + r)^t} - I

где:

$CF_t$ — денежный поток в период $t$ ,
$r$ — ставка дисконтирования (например, 24% или 32%),
$I$ — первоначальные инвестиции (в данном случае 1 млн. рублей).

Для расчета NPV при 24%:

NPVt}{(1 + 0.24)^t} - 1000000

Для расчета NPV при 32%:

NPVt}{(1 + 0.32)^t} - 1000000

IRR — это ставка, при которой NPV = 0. Для нахождения IRR можно использовать метод проб и ошибок или специализированные финансовые калькуляторы.

PP (период окупаемости) — это время, необходимое для возврата первоначальных инвестиций. Мы суммируем денежные потоки до тех пор, пока не достигнем 1 млн. рублей.

PI (индекс прибыльности) рассчитывается по формуле:

PI = \frac{NPV + I}{I}

Теперь, когда мы определили шаги, вы можете использовать их для расчета конкретных значений NPV, IRR, PP и PI, подставив денежные потоки и процентные ставки в соответствующие формулы. Если вам нужна помощь с конкретными расчетами, пожалуйста, дайте знать!

Не нашел нужную задачу?Воспользуйся поиском

AI помощники

Выбери предмет

EVIEWS

SPSS

Естествознание

Ценообразование и оценка бизнеса

Черчение