Условие:
Предположим, что для двух компаний - А и В - финансовый аналитик прогнозирует на текущий год следующие возможные состояния: пессимистическое с вероятностью 30%, наиболее вероятное с вероятностью 50%, оптимистическое с вероятностью 20%. Сделан также и прогноз доходности акций этих компаний для каждого из возможных состояний: (-0.16, 0.16, 0.23) для А и (-0.06, 0.03, 0.16) для В. Каковы средние доходности и риски для акций А и В?
Реши задачу по финансовой математике
Решение:
Ниже приведено пошаговое решение задачи. ───────────────────────────── 1. Исходные данные Вероятности состояний: • Пессимистическое: p₁ = 0.3 • Наиболее вероятное: p₂ = 0.5 • Оптимистическое: p₃ = 0.2 Доходности акций компаний: • Компания A: - пессимистическое: r₁ᴬ = -0.16 - наиболее вероятное: r₂ᴬ = 0.16 - оптимистическое: r₃ᴬ = 0.23 • Компания B: - пессимистическое: r₁ᴮ = -0.06 - наиболее вероятное: r₂ᴮ = 0.03 - оптимистическое: r₃ᴮ = 0.16 ───────────────────────────── 2. Расчёт ожидаемой доходности (математическое ожидание) Для компании A: E[rᴬ] = p₁...