Допустим, курс евро на спорт-рынке составляет 1,2784долл. США. Банк покупает опцион «ПУТ» на 10000евро по курсу 1,2678 долларов за евро на срок три месяца. Премия по опциону равна 0,06 долл.за евро т.е. 600долл за 10000 евро. При каком курсе исполнение

Добавлена: 12.05.2026
Обновлена: 12.05.2026
Предмет: Финансы
Автор: Кэмп

#Рынок производных финансовых инструментов
#Финансовые деривативы и хеджирование

Условие:

Допустим, курс евро на спорт-рынке составляет 1,2784долл. США. Банк покупает опцион «ПУТ» на 10000евро по курсу 1,2678 долларов за евро на срок три месяца. Премия по опциону равна 0,06 долл.за евро т.е. 600долл за 10000 евро. При каком курсе исполнение опциона позволит компенсировать уплаченную продавцу опциона премию частично, при каком полностью и при каком курсе покупатель получит прибыль?

Решение:

Исходные данные:
- Курс евро на спорт-рынке: 1,2784 долл. США.
- Курс исполнения опциона «ПУТ»: 1,2678 долл. США за евро.
- Премия по опциону: 0,06 долл. за евро, что составляет 600 долл. за 10000 евро.
Определение условий:
- Опцион «ПУТ» дает право продать евро по курсу 1,2678 долл. США.
- Премия в 600 долл. должна быть учтена при расчете.
Курс, при котором компенсируется премия частично:
- Чтобы компенсировать премию частично, курс продажи евро должен быть ниже курса исполнения...

Внутри — полный разбор, аргументация, алгоритм решения, частые ошибки и как отвечать на каверзные вопросы препода, если спросит

Попробуй решить по шагам

Попробуй один шаг и продолжи в режиме обучения или посмотри готовое решение

Какое из утверждений верно относительно опциона пут, если курс исполнения опциона составляет 1,2678 долл. США за евро, а премия по опциону равна 0,06 долл. за евро?

Покупатель опциона получит прибыль, если курс евро на рынке будет выше 1,2678 долл. США за евро.

Премия по опциону будет полностью компенсирована, если курс евро на рынке составит 1,2078 долл. США за евро.

Частичная компенсация премии произойдёт, если курс евро на рынке будет ниже 1,2078 долл. США за евро.